在庫引当とは？その重要性と効果的な手法を解説

企業が持つ在庫を、必要な場所へ、必要な時に、必要な量だけ的確に供給することは、ビジネスの成功に不可欠です。この重要なプロセスを支えるのが「在庫引当」です。

本記事では、在庫引当の基本的な概念から、そのメリット、具体的な手法、そして精度を高めるためのポイントまで、分かりやすく解説します。

在庫引当とは？その目的と重要性

在庫引当（Inventory AllocationまたはStock Allocation）とは、企業が保有する商品や原材料を、社内の物流ネットワークを通じて戦略的に配分するプロセスを指します。このプロセスの主な目的は、様々な拠点における顧客の需要変動に対応し、店舗の棚には常に適切な商品が並び、オンライン注文に対しては近隣の倉庫から迅速かつコスト効率よく商品を出荷できるようにすることです。

さらに、在庫引当は製品の迅速な製造を可能にし、必要な部品や原材料が常に利用可能な状態を維持することにも貢献するため、倉庫の利用効率も最適化され、保管能力を最大限に活用できます。

本質的に、在庫引当はデータに基づいた計画的なアプローチであり、企業のネットワーク内の様々な拠点へ在庫を最適に配分することを目的としており、製造段階での生産フロー管理から始まり、ボトルネックを防ぎながら顧客の需要に効果的に応えるために極めて重要です。

企業は主に「プル型」「プッシュ型」「ジャストインタイム型」という3つの在庫引当手法を活用し、それぞれ特定の運用ニーズや需要特性に合わせて使い分けます。

在庫はいつ引き当てられるのか？

在庫をどの注文や拠点に優先的に割り当てるかという「引当ルール」は、企業の戦略や方針によって様々です。

• 先入れ先出し（FIFO: First-In, First-Out）: 最も基本的なルールの一つで、先に入荷した商品から順に出荷（引当）します。食品や化粧品など、品質保持期限がある商品や、モデルチェンジが頻繁な製品に適しています。在庫の鮮度管理を徹底する日本の小売業や食品業界では広く採用されています。
• 後入れ先出し（LIFO: Last-In, First-Out）: 後から入荷した商品から先に出荷するルールです。インフレ時に売上原価を高く計上できるため会計上のメリットがある場合がありますが、日本では商品の鮮度管理の観点から、FIFOほど一般的ではありません。一部の原材料管理などで採用されるケースがあります。

• 顧客優先度に基づく引当: 大口顧客や優良顧客、あるいは緊急性の高い注文に対して優先的に在庫を割り当てるルールです。BtoB取引においては、契約条件や取引実績に応じて優先順位を設定することがあります。
• チャネル別引当: ECサイト向け、実店舗向け、卸売向けなど、販売チャネルごとに在庫の引当枠や優先順位を設定するルールです。例えば、オンラインでの欠品を避けるためにEC専用在庫を確保したり、旗艦店には常に豊富な品揃えを維持したりする戦略が考えられます。
• プロモーション在庫引当: 特定のキャンペーンやセール対象商品に対して、専用の在庫を確保し、通常販売とは別枠で管理・引当するルールです。これにより、販促効果を最大化し、期間中の欠品を防ぎます。
• 地域・拠点別引当ルール: 地理的な近接性や配送コスト、各店舗の販売実績や特性（例：都心型店舗、郊外型店舗）に基づいて、在庫を配分するルールです。例えば、特定の地域で人気が高い商品は、その地域の店舗に厚めに在庫を配置します。
• 予約・取り置き引当: 顧客からの予約注文や取り置き依頼があった場合に、その在庫を他の注文からは引き当てられないように確保するルールです。顧客サービスの向上に繋がります。

これらのルールは、単独で用いるだけでなく、組み合わせて運用されることが一般的です。重要なのは、自社のビジネスモデルや顧客特性、戦略目標に合わせて、公平性と効率性のバランスの取れた引当ルールを設計し、システムで管理できるようにすることです。

在庫引当のメリットとは？

在庫に関連する総費用は、単に販売する商品の製造コストや購入コストだけではありません。注文、配送、倉庫保管に関連するコスト（経済的発注量の考慮を含む）、売れ残り在庫（デッドストック）や欠品による潜在的な収益損失、非効率な保管スペースの利用、そして人件費も含まれます。

効果的な在庫引当計画は、サプライチェーン全体で在庫レベルを戦略的に管理し、顧客の需要に迅速に対応することで、これらの費用を管理する上で極めて重要な役割を果たします。

さらに、現在の在庫レベルと補充のための将来の引当状況を明確に把握することは不可欠です。効率的な在庫管理によって得られたコスト削減分は、事業への再投資に充てることができます。

製造業においては、適切な在庫引当により、必要な原材料や部品が適切な施設でスムーズな製品生産のために確実に利用可能となります。需要が高まる時期に部品待ちが発生すると、製造スケジュールが狂い、潜在的な収益損失や、代替品を求める顧客の不満につながる可能性があります。

小売業では、戦略的な在庫引当によって、実店舗であれ近隣の倉庫であれ、顧客に近い場所に在庫を配置することで、迅速な出荷と配送を促進し、配送時間を最小限に抑えます。この点は、特に生鮮品のように、誤った引当が賞味期限切れを早めてしまう商品にとって特に重要です。

要約すると、在庫引当の利点は以下の通りです。

1. 在庫コストの削減
2. サプライチェーン全体での在庫レベルの最適化
3. 顧客需要への対応能力の向上
4. 製造遅延の最小化
5. 収益損失の軽減
6. 出荷効率の向上
7. 配送時間の短縮

在庫引当における課題

企業全体のサプライチェーンにおける在庫レベルや顧客需要を監視するための適切な技術やシステムがなければ、在庫引当のプロセスは単なる当て推量に過ぎなくなります。

在庫に関するリアルタイムの可視性が欠如していると、保管場所の決定、生産量の調整、再発注のタイミングといった意思決定が大きく歪められる可能性があります。将来の需要に対応するためにどの在庫が割り当てられているかを正確に予測できなければ、不適切な販売チャネルや地域に過剰または過少に在庫を割り当てることになり、不必要な在庫維持コストが発生します。

高度な技術を用いたとしても、予期せぬサプライチェーンのボトルネック、サプライヤーとの連携の問題、在庫不足、あるいは顧客需要の変動が発生する可能性は常にあり、効率的な在庫引当プロセスを混乱させる可能性があります。例えば、地震や台風のような自然災害は、主要な製造工場での操業を一時的に停止させたり、在庫を保管している倉庫に壊滅的な被害を与えたりすることがあるため、企業は不測の事態に対応するための緊急時対応計画を事前に策定しておくことが賢明です。

適切なシステムがない場合に在庫引当に関連する主な課題は以下の通りです。

1. リアルタイムでの可視性の欠如
2. 最適ではない在庫関連の意思決定
3. 将来の需要を正確に予測できない
4. チャネルや地域と在庫レベルのミスマッチ

在庫引当の主な手法

企業は、各拠点間で在庫を効果的に割り当てるために、様々な戦略を採用しており、顧客の需要に対応するため、需要を喚起するため、あるいはその両方のアプローチを組み合わせるために調整されます。

自動化された在庫管理システムは、どの在庫引当方法が適切かを判断するために必要なリアルタイムの洞察を提供しており、企業が自動在庫引当ツールに切り替えると、エラーを減らし、常に正確なデータに基づいて作業できるようになります。

1. プル型引当（Pull Allocation）

この手法は、製品に対する顧客の「プル（引き合い）」、つまり実際の需要に基づいて在庫を配分します。基本的に、顧客の需要がある場所に、その需要を正当化するだけの在庫を発送するという考え方です。

過剰在庫を最小限に抑え、保管コストを低く保つことができますが、需要の急激な変化には対応が遅れる可能性があります。特殊品を扱う企業や、修理のために新しい部品が必要となる業種でよく利用されます。

2. プッシュ型引当（Push Allocation）

顧客からのシグナルを待つのではなく、製品への需要を喚起し、在庫を買い手に向けて「プッシュ（押し出す）」ことを目指すモデルです。プッシュ型引当は、過去のトレンドを含む内部および外部データに基づいて販売を予測する、正確な需要計画/予測モデルに依存します。

例えば、小売業者が新学期が始まるずっと前に学用品を在庫するのは、プッシュ型引当の一例です。同様に、製造業者が学期シーズンより数ヶ月前に適切な在庫レベルで倉庫や配送センターを満たすのも、このモデルに従っています。

3. ジャストインタイム（JIT）引当

ジャストインタイム（JIT）引当は、プッシュ型とプル型の両方の要素を組み合わせ、需要を満たすために必要な場所で最適な在庫レベルを維持しようとする手法です。

製造業における一般的なJIT戦略には、部品や原材料は手元に保管しつつ、顧客の需要が発生した時点で初めて生産を開始するというものがあります。レストランも、注文を受けてから調理できるように冷凍食品や未組立の食材を準備しておくことで、この戦略を採用しています。

しかし、JIT引当は、新型コロナウイルスのパンデミック時に見られたように、サプライチェーンの混乱リスクを伴います。在庫不足を防ぐために安全在庫を確保することでこのリスクを軽減できるかもしれませんが、花屋のようなビジネスでは現実的ではない場合があります。

在庫引当と他のサプライチェーンプロセスとの連携

在庫引当は、サプライチェーンを構成する様々な計画や実行プロセスと密接に関連しています。これらの連携がスムーズに行われることで、初めて在庫引当はその真価を発揮します。

• 需要予測との連携: 最も基本的な連携です。精度の高い需要予測があってこそ、適切な量の在庫を適切なタイミングで引き当てることが可能になります。日本の消費者はトレンドに敏感であり、季節ごとの需要変動も大きいため、きめ細かい需要予測に基づいた引当が求められます。例えば、季節限定商品やイベント関連商品は、予測に基づいて事前に適切な拠点に在庫を配置する必要があります。
• 生産計画・調達計画との連携: 製造業においては、生産計画に基づいて必要な部品や原材料がタイムリーに生産ラインに供給されるよう、在庫引当が行われます。また、小売業や卸売業では、調達計画と連動し、仕入れた商品が効率的に各店舗や倉庫に配分されます。日本の製造業が得意とする多品種少量生産やジャストインタイム生産方式は、この連携の精度が生命線となります。
• 販売計画・販促計画との連携: 新商品の発売キャンペーンや特売、季節ごとの販促イベントなど、販売計画と連動した在庫引当は欠かせません。例えば、日本の小売業で頻繁に行われる週末のセールやポイントアップキャンペーンに合わせて、特定の商品を戦略的に店舗に集積させる必要があります。
• 輸送・配送計画との連携: 引き当てられた在庫を実際に顧客や店舗に届けるためには、効率的な輸送・配送計画が必要です。特に日本では、物流コストの上昇やドライバー不足が課題となっており、在庫引当の段階から輸送効率を考慮した拠点配置や出荷ロットの最適化が求められます。
• 受注管理システム（OMS）との連携: 顧客からの注文情報（オンライン注文、店舗での取り置き依頼など）とリアルタイムに連携し、最も効率的かつ迅速に商品を顧客に届けられる在庫拠点から引き当てる仕組みが重要です。これにより、顧客満足度の向上と機会損失の削減に繋がります。

これらのプロセスとの連携が途切れていたり、情報共有が不十分だったりすると、在庫引当は場当たり的なものとなり、欠品や過剰在庫、非効率な物流といった問題を引き起こす原因となります。

効果的な在庫引当のためのガイドライン

在庫管理の世界において、万能な在庫引当アプローチというものは存在しません。各業界にはそれぞれ特有のニュアンスがあり、各企業は独自の顧客基盤に対応するために、それぞれ異なる課題、ニーズ、利用可能なリソースを抱えています。したがって、厳格な「ルール」ではなく、ビジネス要件に合わせて柔軟に調整できる以下のベストプラクティスを提案します。

1. 市場の動向と地域別需要を分析する

成功する在庫引当戦略を策定するには、様々な地理的ロケーションにおける顧客需要と在庫レベルを一致させることが不可欠です。これは、市場トレンド、消費者行動、地域ごとの嗜好、その他のパターンを綿密に分析し、意思決定に活かすことを意味します。

徹底的な調査を行うことで、単なる数量の割り当てを超えた、在庫のバリエーションも考慮に入れた微妙な理解が可能になります。例えば、Tシャツを専門とする小売業者は、Lサイズの需要が高いという業界の洞察を活用するかもしれません。その結果、特に夏のようなピークシーズンには、すべての店舗でLサイズのTシャツの割合を増やして配分することが賢明でしょう。その後、在庫レベルを継続的に監視することで、供給が常に需要を満たしていることを確認します。

2. 賞味期限の短い商品を優先する

食品、化粧品、花など、傷みやすい商品を扱う業界では、在庫引当の優先順位は賞味期限に基づいて決定されます。賞味期限が近い商品は、潜在的な金銭的損失を軽減するために、まず販売量の多い拠点に割り当てるべきです。例えば、食料品店では通常、販売期限が迫っている商品をより目立つ場所に陳列し、迅速な販売を促します。この原則は、需要が短期間で終わる「流行品」にも当てはまります。

3. リアルタイムのデータ分析を活用する

サプライチェーン全体にわたるリアルタイムの在庫データを活用することは、情報に基づいた在庫引当の意思決定にとって極めて重要です。在庫レベルを継続的に追跡し、需要パターンを分析することで、企業は引当戦略を推進するための貴重な洞察を得ることができます。この積極的なアプローチにより、変化する顧客の好みや需要トレンドに基づいてタイムリーな調整が可能になります。例えば、リアルタイムデータは、異なる拠点間の販売量の差異に対応するための迅速な在庫移動を容易にし、最適な在庫回転率を確保します。

4. 引当プロセスを自動化する

ビジネスが拡大するにつれて、在庫引当プロセスを自動化することで業務が効率化され、複数の拠点で手作業で在庫レベルを追跡する従業員の負担が軽減されます。自動化は、人件費を削減するだけでなく、手作業に伴うエラーも最小限に抑えます。さらに、効率的な注文処理を促進し、保管スペースを最適化し、正確かつタイムリーな在庫補充を保証することで、全体的な収益性を向上させます。

これらのガイドラインを在庫管理のフレームワークに組み込むことで、俊敏性、応答性、効率性が向上し、企業は業務を最適化しながら顧客の需要に効果的に対応できるようになります。

在庫引当における考慮事項

顧客行動や地域トレンドは常に変化するため、効果的な在庫配分には、系統的かつデータに基づいたアプローチが不可欠です。堅牢な在庫管理システムは、これらの変化に適応できる能力を備えている必要があります。在庫を引き当てる際には、いくつかの要因を考慮に入れる必要があります。

• 顧客需要: 顧客の需要を理解することは非常に重要です。在庫レベルとその変動を分析することで、顧客の好みに関する貴重な洞察が得られます。需要予測ツールは、過去のデータと販売予測を利用して将来のトレンドを予測し、それに応じて在庫を調整します。
• 在庫レベル: サプライチェーン全体で在庫レベルのバランスを取ることは、財務リスクを回避するために不可欠です。過剰在庫は、より高い維持コストや人件費、さらには傷みやすい商品の廃棄につながります。逆に、在庫不足は欠品や収益機会の損失を引き起こし、顧客を競合他社に奪われる原因となります。
• 物理的な保管スペース: バックルーム、倉庫、フルフィルメントセンターなど、施設内の在庫の保管場所は効率に影響します。需要地点に近い場所に在庫を置くことで、より迅速な注文処理が可能になり、顧客満足度とリピートビジネスの促進につながります。さらに、利用可能な保管スペースを考慮することで、過密状態を防ぎ、最適なスペース利用を保証します。
• 仕掛在庫（WIP）: 在庫引当は、完成品だけでなく、半製品や生産部品も対象となります。原材料や製品パッケージを含む仕掛在庫（WIP）は、生産のボトルネックや遅延を防ぐために戦略的に割り当てる必要があります。
• 再配分: 変化する顧客需要に合わせて在庫レベルを調整することは、財務的な存続可能性のために必要です。しかし、再配分は収益性とバランスを取る必要があり、過度な移動は追加コストを発生させる可能性があります。再配分の実現可能性を評価することで、賢明な在庫管理の実践が保証されます。

結論として、顧客需要の包括的な理解、在庫レベルと保管スペースの効率的な利用、そして仕掛在庫の戦略的な配分は、効果的な在庫管理に不可欠です。再配分は、業務効率を最適化し、収益性を維持するために慎重に行う必要があります。